İş Yatırım Menkul Değerler A.Ş., haftanın son işlem günü olan 13 Eylül Cuma gününe dair önemli piyasa ve şirket haberlerin yer aldığı günlük değerlendirmesini yayınladı. İşte detaylar…
İş Yatırım Araştırma’nın 13 Eylül günü için derlediği önemli borsa ve şirket haberleri şu şekilde;
Borsada İstanbul’da ayılarla boğaların savaşı
Dünya borsalarında teknoloji ile başlayan alışlar genele yayılarak devam ediyor. Beklentilerden yukarıda gelen üretici fiyatları piyasaların keyfini kaçırmak için yeterli olmadı. Güne satıcılı başlayan S&P 500 tüm sektörlere yayılan bir yükselişle günü kapattı. MSCI Tüm Ülkeler Endeksi Ağustos ayında gördüğü zirvesinin hemen altında işlem görüyor.
Üretici fiyatları manşette %0,2, çekirdekte %0,3 yükseliş ile beklentilerin üzerinde geldi. Buna rağmen emek piyasasının zayıfladığı gerekçesiyle Fed vadeliler %45 ihtimal ile 50 baz puan indirim fiyatlamaya başladı. Tüketici fiyatlarının açıklandığı Çarşamba günü 50 baz puan indirim ihtimali %14’e gerilemişti.
Yen küçük adımlarla küresel olarak yükselmeye devam ediyor. BOJ’u izleyen analistlerin yarısından fazlası Aralık ayında faiz artışı yapılacağını tahmin ediyor. Ama bu kez gelişmekte olan ülke paralarında bir satış baskısı söz konusu değil. Gelişmekte olan ülke paralarındaki sakinlik yen borçlanarak alınan pozisyonların büyük ölçüde kapatıldığı görüşünü destekliyor.
Borsa İstanbul kapanışa doğru gelen alışlarla dipten dönerek kritik 9,500 seviyesinin üzerinde kapandı. Son bir saatte bankacılık hisselerine gelen alışlarla yükselen endeksin gün içi oynaklığı %3’e yaklaşıyor. Haber akışında bu denli sert oynaklığı açıklayacak bir gelişme yok. Son dönemde artan açık pozisyoncuları sıkıştırma operasyonu olarak görüyoruz.
Tüm gemileri yüzdüren bir alış dalgası söz konusu değil. Banka, beyaz eşya, havacılık, otomotiv gibi son dönemde çok değer kaybeden hisseler yükselişte başı çekiyor. Anadolu Grubu şirketleri, gıda perakendesi gibi korunaklı hisseler yükselişe katılamadı.
Dünya piyasalarının seyri Borsa İstanbul’da pozitif bir açılışa işaret ediyor. Endeksin 200 günlük ortalamadan geri dönmesi teknik olarak ümit veriyor. Ama oynaklık yüksek ve hacim yükselişi teyit etmiyor. Endeks için destek ve direnç seviyeleri 9.400 ve 9.670.
İkinci çeyrek sonuçları beklentilerle uyumlu gelen Turkcell’de özel bir tepki beklemiyoruz. Zayıf sonuçlar açıklayan Bizim Toptan’da negatif tepki öngörüyoruz. Güçlü prim üretimi açıklamaya devam eden Anadolu Hayat’ta pozitif tepki bekleriz.
Teknik olarak beğendiğimiz hisseler: Arçelik, Garanti, Sabancı Holding.
| Sirket Haberleri |
| Turkcell |
| Kapanış (TL) : 97.8 – Hedef Fiyat (TL) : 160.67 – Piyasa Deg.(TL) : 215160 – 3A Ort. İşl.Hac.(mn$) : 59.24 |
| TCELL TI Equity- Öneri :AL Get.Pot.%: 64.29 Analist: eakalan@isyatirim.com.tr |
| TCELL 2Ç24 Sonuçları |
| Güçlü net kar performansı düşük net finansal giderler ve ertelenmiş vergi gelirleri ile desteklendi. Turkcell, 2Ç23’te kaydedilen 820mn TL net zarara kıyasla 2Ç24’te 2,90 milyar TL net kar açıkladı. Artış temel olarak, i) sabit kur ortamında daha gevşek riskten korunma stratejisi ile kaydedilen daha düşük kur farkı gideri, ii) daha yüksek parasal kazançlar ve iii) bir yıl önceki 935mn TL vergi giderine karşılık bu çeyrekte kaydedilen 155mn TL net vergi gelirinden kaynaklandı. Konsolide gelirler, geçen yılın aynı döneminde dijital iş hizmetlerindeki büyük bütçeli projelerin yarattığı yüksek baz etkisi nedeniyle yıllık karşılaştırmada 29,48 milyar TL ile yatay seyretmiştir. Tüketici segmenti, güçlü ARPU büyümesi ve genişleyen abone tabanı sayesinde yıllık %8 artış ile güçlü ciro büyümesi kaydetmeye devam etti. Techfin segmenti gelirleri, Financell (yıllık +%34) ve Paycell’in (yıllık +%16) güçlü katkılarıyla yıllık %24 büyüdü. Bağımsız dijital servis gelirleri, ücretli kullanıcı bazındaki %4’lük düşüşe rağmen yıllık bazda %5 arttı. Kurumsal gelirler ise, makroekonomik baskılar ve geçen yılın yüksek bazına bağlı olarak dijital iş hizmetlerinin donanım satışlarının önemli ölçüde düşmesi nedeniyle %19 oranında azaldı. FAVÖK 14,89 milyar TL (yıllık bazda +%0,3) olarak gerçekleşirken, FAVÖK marjı 2Ç23’teki %42,4 seviyesine kıyasla 2Ç24’te %42,6 olarak kaydedildi. Marjlar, düşük enerji ve arabağlantı giderlerinin yanı sıra düşen ekipman satışları ile desteklenmiştir. Genel olarak, 2Ç24 sonuçları Şirket tarafından sağlanan konsensüs tahminlerine paralel gerçekleşmiştir.Yorum: Yönetim, beklentilerin üzerinde gerçekleşen aylık enflasyon trendlerini ve Merkez Bankası’nın yılsonu enflasyon hedefini yükseltmesini göz önünde bulundurarak 2024 beklentilerini gözden geçirmektedir. Gerekli görülürse, 3. çeyrek sonuçlarıyla birlikte bir güncelleme yapılacaktır. Yönetim, Temmuz ayında yapılan tarife fiyat ayarlamaları ve enflasyonda beklenen düşüş sayesinde 2Y24’te daha iyi bir reel büyüme performansı beklemektedir. Birinci çeyrekteki güçlü performansın ardından, yönetim ciro büyümesi beklentisini düşük çift haneli seviyelere yükseltmişti. Ancak, enflasyon beklentilerindeki değişiklikler nedeniyle, 2024 reel büyüme beklentisinin bir önceki yüksek tek haneli seviyelere geri çekilmesini muhtemel görüyoruz. 2Ç24 sonuçlarına piyasanın nötr tepki vermesini bekliyoruz. |
| Takip Listesi Dışındaki Şirket Haberleri |
| KARSN |
| Şirket, Toyota Motor Europe ile yeni bir işbirliği anlaşması imzaladığını duyurdu. Bu anlaşma kapsamında Karsan Otomotiv, hidrojenli araçlarını Toyota Motor Europe’un Hidrojen Fuel Cell Module yakıt hücrelerini entegre ederek geliştireceğini, ilgili sözleşmenin 27.08.2024 tarihi itibariyle imzalanacağını ekledi. Ayrıca, bu açıklamada bahsi geçen sözleşmeye ilişkin olarak, Şirket Yönetim Kurulu’nun 2024/23 sayılı kararı ile SPK Özel Durumlar Tebliği’nin (II-15.1) 6’ncı maddesi çerçevesinde, söz konusu sözleşme imzasına ilişkin içsel bilginin süreç sonuçlanana kadar kamuya açıklanmasının ertelenmesine karar verildiğini, içsel bilginin kamuya açıklanmasının ertelenmesi kararı, Şirketimizin yasal haklarının, rekabet gücü ve pazarlık gücünün korunması amaçlarıyla, yatırımcıların yanıltılmasına yol açmamak adına alındığını açıkladı. |
| CWENE |
| Şirket, yurt içerisinde yerleşik bir müşterisi ile arasında, arazi tipi güneş enerjisi santrali kurulumu gerçekleştirmek amacıyla 3.982.751,50 Dolar (KDV Hariç, Sözleşme imza tarihi itibarıyla bu tutar, TCMB Döviz Alış USD/TL kuru ile KDV hariç toplam 135.173.789,36 TL’dir) tutarında sözleşme imzaladığını, söz konusu projenin, 2025 yılının üçüncü çeyreğinde tamamlanması planlandığını duyurdu. |
| LINK |
| Şirket, Türkiye Savunma Sanayisinin öncüsü ASELSAN’ın bir kuruluşu olan ve Savunma ve Güvenlik Teknolojilerinde Türkiye’nin lider firmalarından biri olan ASELSANNET firmasından KDV Dâhil 358.821.180,00 TL tutarında sipariş onayı aldığını, bu anlaşma kapsamında, ASELSANNET’in stratejik projelerinde kullanılacak Özel Güvenlik Teknolojileri Ürünlerinin temini sağlanacağını açıkladı. Ayrıca, ASELSANNET, güvenlik ve savunma alanında Türkiye’nin en büyük ve en etkili oyuncularından biri olup, ileri teknoloji çözümleriyle yerli ve milli projelere önemli katkılar sunmaktaolduğunu, ASELSANNET’in sektördeki bu güçlü konumu, Link Bilgisayar için güvenlik teknolojileri alanında daha geniş bir çözüm yelpazesi sunma fırsatını beraberinde getireceğini ekledi. |
| TRILC |
| Şirket, Ozon Sağlık Ürünleri Anonim Şirketi ile arasında Ozon terapisinde kullanılan 250 ml mikro gözenekli vakumlu sitratlı şişe ürününün üretimi için iş anlaşması imzalansığını, anlaşma çerçevesinde belirlenen yükümlülüklere göre; bahsi geçen ürün, Turk İlaç ve Serum Sanayi’ne ait tesislerde üretilecek olup üretim ile ilgili tüm yatırım ve sertifikasyon süreçleri tamamlandığını, derhal üretimine başlayacağı ürünle ilgili dünya genelindeki tüm ihracat hakları şirkete ait olduğunu, şirket üretim, satış ve pazarlama konusunda tam ve tek yetkili durumda olduğunu açıkladı. Ayrıca uluslararası pazardaki takribi satış fiyatı 4 Euro olan ürünün tesisinde yıllık 12 milyon adet üretim kapasitesi bulunduğunu, gelecek yurtiçi ve yurtdışı siparişlere göre ürünün satışından elde edilecek gelirlerin şirketin cirosuna, ihracat gelirlerine ve karlılığına olumlu katkı sağlayacağı öngörüldüğünü ekledi. |
| FORTE |
| Şirket, ROKETSAN A.Ş.’nin Entegre Lojistik Destek alanında faaliyetlerini yürüten %100 bağlı ortaklığı RSTEK ROKETSAN ile Tasarım, Üretim ve Ar&Ge çalışmaları %100 bağlı ortaklığı ELD Bilişim tarafından gerçekleştirilen ve sürdürülen FORIPS SUITE ve FORSERVICE yazılım ürünlerinin satışı konusunda 1 yıllık sözleşme imzaladığını, sözleşme ile ROKETSAN A.Ş.’nin takip eden yıllarda da entegre ürün destek yazılım ve hizmet ihtiyaçları karşılanmaya devam edileceğini, sözleşme Bedelinin 314.000 (KDV hariç ) Dolar olduğunu duyurdu. |
Kaynak: İş Yatırım Araştırma
İş Yatırım yasal uyarısı
Burada yer alan bilgiler İş Yatırım Menkul Değerler A.Ş. tarafından bilgilendirme amacı ile hazırlanmıştır. Yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Herhangi bir yatırım aracının alım-satım önerisi ya da getiri vaadi olarak yorumlanmamalıdır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir. Burada yer alan fiyatlar, veriler ve bilgilerin tam ve doğru olduğu garanti edilemez; içerik, haber verilmeksizin değiştirilebilir. Tüm veriler, İş Yatırım Menkul Değerler A.Ş. tarafından güvenilir olduğuna inanılan kaynaklardan alınmıştır. Bu kaynakların kullanılması nedeni ile ortaya çıkabilecek hatalardan İş Yatırım Menkul Değerler A.Ş. sorumlu değildir.
