Ford Otomotiv Sanayi A.Ş. (FROTO) 2025 4. çeyrek bilançosu sonrasında aracı kurumların hisse senedi için hedef fiyat açıklamaları devam ediyor. 12 Şubat günü bir aracı kurum daha yayınladıkları raporda Ford Otomotiv hisseleri için hedef fiyatını yukarı yönlü revize etti.
Hedef fiyat haberleri – FROTO hisse yorumu
Raporda şu ifadeler kullanıldı; “Türkiye otomotiv pazarı 2025 yılında %10 büyüyerek yaklaşık 1,4 milyon adetle yeni bir rekor kırdı… Ford Otosan, ticari araç segmentinde güçlü konumunu korurken, toplam Türkiye ticari araç üretiminde %83, ticari araç ihracatında ise %87 pay ile liderliğini sürdürdü. Elektrikli araç üretimindeki artış ve ürün karmasındaki dönüşüm, orta vadeli karlılık görünümü açısından önemli bir destek
unsuru olmaya devam ediyor. Güçlü nakit akışı ve gerileyen borçluluk oranı ön planda… Şirket 2025 yılında yaklaşık 81 milyar TL serbest nakit akışı üreterek güçlü bir performans ortaya koydu. Net Borç/FAVÖK oranı ise 1,9x’e gerileyerek operasyonel karlılığa göre borç tarafındaki iyileşmenin sürdüğünü gösteriyor. 2026 görünümünde marjlarda sınırlı toparlanma bekliyoruz… Şirket yönetimi 2026 yılında Türkiye otomotiv pazarının 1,3–1,4 milyon adet bandında gerçekleşmesini bekliyor. Ford Otosan’ın toplam satış adetlerinin 670–730 bin aralığında, toplam üretimin ise 690–740 bin adet seviyesinde gerçekleşmesi öngörülüyor. Satış gelirlerinde yüksek tek haneli büyüme ve düzeltilmiş FAVÖK marjının %7–8 bandında olması bekleniyor. Toplam yatırım harcamalarının ise 300–400 milyon euro seviyesinde gerçekleşmesi planlanıyor.
Bizim projeksiyonlarımıza göre Ford Otosan’ın 2026 yılında reel bazda %7,4, nominal bazda ise %33,1 büyüme ile 1,105 trilyon TL ciroya ulaşmasını bekliyoruz. 2025 yılını %6,27 FAVÖK marjı ile 52,1 milyar TL FAVÖK seviyesinde tamamlayan şirketin, 2026’da marjını %6,44’e yükselterek 71,3 milyar TL FAVÖK üretmesini öngörüyoruz. Düzeltilmiş FAVÖK marjı beklentimiz ise yaklaşık %7,6 düzeyinde. Net kar tarafında ise 2025’te yaklaşık %4 marj ile 34 milyar TL seviyesinde gerçekleşen performansın, 2026 yılında %4,56 marj ile 50,5 milyar TL’ye ulaşmasını bekliyoruz. Böylece marjlara paralel olarak karlılık tarafında kademeli bir iyileşme öngörüyoruz.”
FROTO hisse hedef fiyat 2026
İşte aracı kurumların Ford Otomotiv hissesi için belirlediği hedef fiyat ve tavsiyesi; Not: Aracı kurumların açıkladığı hedef fiyatlar 12 aylıktır ve gerçekleşme garantisi yoktur ancak söz konusu beklentiler uzman analistler tarafından finansal tablo analizleri sonucu ortaya koyulmaktadır.
Tacirler Yatırım
Tacirler Yatırım, FROTO-Ford Otosan için hedef fiyatını 140 TL’den 155 TL’ye yükseltti, tavsiyesini “al” olarak korudu
| Aracı Kurum | Tacirler Yatırım |
| Hedef fiyat | 155 TL |
| Son fiyat (İst: FROTO) | 26,20 TL |
| Tavsiye | Al |
| Prim potansiyeli | %22,82 |
| Açıklanma tarihi | 12 Şubat 2026 |
Bizi WhatsApp Kanalımız üzerinden de takip edebilirsiniz. WhatsApp kanalı linki: https://whatsapp.com/channel/0029Vb6J7JQ6GcG8uLrIR81x
Bizi Telegram Üzerinden de takip edebilirsiniz. Telegram kanalı linki: https://t.me/rotaborsa_halkaarz
Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Bu görüşler, mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.
