Aracı kurumlardan Turkcell İletişim Hizmetleri A.Ş. (TCELL) hisseleri için aracı kurumların hedef fiyat açıklamaları sürüyor. 26 Aralık günü 2026 yılı strateji raporunu yayınlayan bir aracı kurum, TCELL hisse senedi için hedef fiyat ve temettü tahmini açıklamasında bulundu.
Hedef fiyat haberleri – TCELL hisse yorumu
Hisse senedi için hedef fiyatını yükselten aracı kurumun tavsiyesi “endeks üstü getiri” oldu. Hisseye model portföyünde de yer veren kurum raporunda şu ifadeleri kullandı; “➢ 5G yatırımları öncesinde güncel borçluluk durumunu (Düzeltilmiş Eyl25: 19.9 milyar TL; 0.2x Net Borç/FAVÖK) oldukça sağlıklı olarak yorumluyoruz.
➢ Turkcell Turkiye abone sayısı Eyl25 itibariyle ~43.8mn aboneye ulaşırken (Ara24: 43.1, Ara23: 42.5mn, Ara22: 41.7mn), M2M hariç mobil ARPU tarafında 404TL (2024R: 347TL) ve Fiber ARPU’da 468TL (2024R: 389TL)’ye ulaşılmıştır. Alım gücü, hanehalkı talebi ve kullanım alışkanlıkları açısından düşündüğümüzde, reel ARPU büyümesinin ivmelenmesini bekleriz.
➢ Enflasyonist yansımaların yoğun olduğu 2022 yılında; Telekom sektörünün sözleşmeli müşteri yapısı nedeniyle fiyat yansıtmalarını gerçekleştiremeyen Turkcell payları, 2022 yılında BIST-100 göreceli olarak %30 negatif ayrıştı. Bu derin ayrışmanın ardından fiyat yansıtmaların güçlenmesiyle iyileşen finansalların ardından 2023 yılında %11’lik ve 2024 yılında %30’luk endeks göreceli getiri görmüştük. YBB endeks göreceli getiri ise -%6 seviyesindedir. ARPU artışlarının bir miktar daha belirginleştiği finansallara bağlı olarak; 2026 yılında sanayi şirketlerine göre pozitif ayrışma bekliyoruz ancak; müşteri kazanımları tarafında ivmenin kaybolduğunu, bu durumun şirket payları üzerinde aşağı yönlü riskler barındırdığını (bir miktar da fiyatlandığını) düşünüyoruz.
➢ Uzun vadede ise; mobil penetrasyonun gelişmiş ülkelerde %135 seviyelerine kadar yakınsandığını, Türkiye’de de sosyal medya kullanım alışkanlıkları/genç nüfus oranı/çevre ülkelerden alınan göç/popülasyon artış hızı vb. sebeplerden ötürü gelecek yıllarda penetrasyondaki artışın ivmelenmesini bekliyoruz. Benzer durumun geniş bant tarafında da Turkcell’e büyüme avantajı sunacağını düşünüyoruz.
➢ Ülke genelinde yatırımlarla genişleyen fiber ağının da etkisiyle 5G teknolojisinin etkin kullanımının gelecek yıllarda başlaması öngörülüyor. Yine uzun vadede; 5G, IOT, Fintech, Metaverse gibi alanların/teknolojilerin olgunlaşmaya başlamasının ardından mobil operatörlerin hali hazırdaki defansif yapılarına ek olarak, gelecek birkaç on yıllık periyotta önemli büyüme avantajlarının bulunduğuna da inanıyoruz.
➢ Şirket payları, 2026 beklentilerimize göre 8,1x F/K çarpanı ile işlem görmektedir.”
TCELL hisse hedef fiyat 2026
İşte aracı kurumların Turkcell için belirlediği hedef fiyat ve tavsiyesi;
Gedik Yatırım
Gedik Yatırım, TCELL – Turkcell için hedef fiyatını 145,00 TL’den 160,00 TL’ye yükseltirken, tavsiyesini “endeks üstü getiri” olarak sürdürdü. Hisseye model portföyünde yer verdi. Temettü tahmini ise aşağıdaki gibi oldu.
| Aracı Kurum | Gedik Yatırım |
| Hedef fiyat | 160,00 TL |
| Son fiyat (İst: TCELL) | 95,00 TL |
| Tavsiye | Endeks üstü getiri |
| Prim potansiyeli | %68,42 |
| Açıklanma tarihi | 29 Aralık 2025 |
Turkcell temettü 2026 tahmini
Gedik Yatırım, Turkcell’in 2025 yılında toplamda 19.346.000.000 TL net kâr edeceğini ve 2026 yılında hisse başına 1,90 TL nakit temettü dağıtacağını tahmin etti.
Kaynak: Gedik Yatırım Araştırma
Bizi WhatsApp Kanalımız üzerinden de takip edebilirsiniz. WhatsApp kanalı linki: https://whatsapp.com/channel/0029Vb6J7JQ6GcG8uLrIR81x
Bizi Telegram Üzerinden de takip edebilirsiniz. Telegram kanalı linki: https://t.me/rotaborsa_halkaarz
Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Bu görüşler, mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.
